سرمایه در گردشمقدار پولی است که برای ایجاد سرمایه در گردش پرداخت می شود دارایی های تولیدیو وجوه گردش، گردش مداوم وجوه را فراهم می کند.

میزان سرمایه در گردش به کار گرفته شده در تولید عمدتاً با موارد زیر تعیین می شود:

مدت چرخه تولید برای تولید محصولات؛

سطح توسعه فناوری؛

کمال تکنولوژی و سازماندهی کار.

میزان وجوه گردش عمدتاً به شرایط فروش محصولات و سطح سازماندهی سیستم عرضه و بازاریابی محصولات بستگی دارد.

نسبت بین عناصر فردی سرمایه در گردش یا آنها قطعات تشکیل دهندهبه صورت درصد بیان می شود، ساختار سرمایه در گردش نامیده می شود.

ساختار سرمایه در گردش در شرکت ها صنایع مختلفصنعت ناپایدار است، تغییرات در پویایی تحت تأثیر دلایل بسیاری بستگی دارد: ویژگی های سازماندهی فرآیند تولید؛ شرایط عرضه و فروش؛ محل تامین کنندگان و مصرف کنندگان؛ ساختار هزینه تولید؛ مشخصات شرکت در شرکت هایی با چرخه تولید طولانی (به عنوان مثال، در کشتی سازی)، سهم کار در حال پیشرفت زیاد است. شرکت های معدنی سهم زیادی از هزینه های معوق دارند. در آن شرکت هایی که فرآیند تولید در آنها زودگذر است، به عنوان یک قاعده، حجم زیادی وجود دارد وزن مخصوصسهام تولید؛ کیفیت محصولات نهایی. اگر شرکت محصولاتی با کیفیت پایین تولید کند که در بین خریداران مورد تقاضا نیست، سهم محصولات نهایی در انبارها به شدت افزایش می یابد. سطح تمرکز، تخصص، همکاری و ترکیب تولید؛ تسریع پیشرفت علمی و فناوری. این عامل از جهات مختلف و عملاً بر نسبت همه عناصر بر ساختار سرمایه در گردش تأثیر می گذارد. اگر یک شرکت تجهیزات و فناوری صرفه جویی در سوخت را معرفی کند، تولید بدون ضایعات، آنگاه این بلافاصله بر کاهش سهم موجودی در ساختار سرمایه در گردش تأثیر می گذارد.

بر ساختار سرمایه در گردش و عوامل دیگر تأثیر می گذارد. باید در نظر داشت که برخی از عوامل ماهیت بلندمدت و برخی دیگر کوتاه مدت هستند. ترکیب و ساختار سرمایه در گردش در شکل 1 نشان داده شده است. یکی

با توجه به هدف در فرآیند تولید (بر اساس عناصر)، سرمایه در گردش را می توان به گروه های زیر تقسیم کرد:

• الف) موجودی ها:
  • 1. موجودی حمل و نقل - از تاریخ پرداخت فاکتور تامین کننده تا رسیدن کالا به انبار.
  • 2. موجودی انبار به مقدماتی و جاری تقسیم می شود.
  • 2.1 یک سهام موقت زمانی ایجاد می شود که این گونهمواد خام یا مواد نیاز به بلوغ دارند (زمان فرآیندهای طبیعی، به عنوان مثال، خشک شدن الوار، پیری ریخته گری های بزرگ، تخمیر تنباکو و غیره).
  • 2.2 یک انبار در حال اجرا برای پاسخگویی به تقاضای مواد و مواد خام بین دو تحویل ایجاد می شود.
  • 3. سهام ایمنی در مواردی که تغییرات مکرر در فاصله تحویل وجود دارد ایجاد می شود و به شرایط خاص شرکت بستگی دارد.
• ج) وجوه در بهای تمام شده تولید.
• 4. کار در حال پیشرفت - محصولات (کارهایی) که تمام مراحل پیش بینی شده را طی نکرده اند فرآیند تکنولوژیکیو همچنین محصولاتی که ناقص هستند یا تست ها و پذیرش فنی را گذرانده اند.
• 5. محصولات نیمه تمام تولید خود(ریخته گری، آهنگری، مهر زنی و غیره)؛
• 6. هزینه های معوق هزینه های انجام شده در دوره گزارشگری، اما مربوط به دوره های گزارشی بعدی است.
• ج) محصولات تمام شده محصولات تمام شده و ساخته شده ای هستند که تست و پذیرش را گذرانده و طبق قرارداد با مشتریان کاملاً تکمیل شده و با مشخصات و الزامات مطابقت داشته باشند.
• 7. محصولات نهایی در انبار شرکت؛
• 8. ارسال شده، اما برای محصولات پرداخت نشده است.
• ه) وجه نقد و تسویه حساب (وسایل تسویه حساب)
• 9. تسویه حساب با بدهکاران (وجوه در تسویه حساب با بدهکاران).

بدهکاران قانونی هستند و اشخاص حقیقیکه به این بنگاه بدهی دارند (به این بدهی حساب های دریافتنی می گویند).

• 10. دارایی های درآمدی سرمایه گذاری های کوتاه مدت (برای دوره ای که بیش از 1 سال نیست) یک مؤسسه در اوراق بهادار (اوراق بهادار با نقدشوندگی بالا) و همچنین وام های ارائه شده به سایر واحدهای تجاری است.
• 11. وجه نقد به معنای وجوه موجود در حساب های جاری و در صندوق نقدی مؤسسه است.

ساختار سرمایه در گردش با نسبت عناصر فردی در کل جمعیت مشخص می شود و معمولاً به صورت درصد بیان می شود.

گردش و گردش سرمایه در گردش. به دلیل ماهیت مشارکت در گردش تولید و تجارت، دارایی های تولیدی در گردش و وجوه گردشی ارتباط تنگاتنگی با یکدیگر دارند و دائماً از حوزه گردش به حوزه تولید و بالعکس حرکت می کنند. بنابراین آنها را به عنوان یک سرمایه در گردش واحد در نظر خواهیم گرفت. گردش سرمایه در گردش به شرح زیر انجام می شود:

D - PZ ... PR ... GP - D 1,

که در آن D - وجوهی که توسط یک واحد اقتصادی پیشبرد شده است.

ПЗ - سهام صنعتی؛

GP - محصولات نهایی؛

د 1 - وجه نقد دریافتی از فروش محصولات (هزینه وسایل تولید مصرفی، محصول مازاد، ارزش افزوده).

روابط عمومی - روند گردش قطع می شود، اما روند گردش در حوزه تولید ادامه می یابد.

مرسوم است که سه مرحله از چرخه را تشخیص دهیم:

• 1. دارایی های جاری به صورت پولی عمل می کنند و برای ایجاد موجودی (PZ) - مرحله پولی - استفاده می شوند.
• 2. موجودی ها در فرآیند تولید (PR)، شکل گیری کار در حال انجام و تبدیل به کالاهای نهایی (FP) مصرف می شود.
• 3. فرآیند فروش محصولات نهایی که در نتیجه آن بودجه لازم برای تکمیل موجودی ها به دست می آید.

سپس مدار تکرار می شود و به این ترتیب شرایط برای از سرگیری مجدد فرآیند تولید به طور مداوم ایجاد می شود.

ترکیب و ساختار سرمایه در گردش شرکت.دارایی های تولیدی در گردش عبارتند از: مواد اولیه، مواد اولیه و محصولات نیمه تمام، مواد کمکی، سوخت، ظروف، قطعات یدکی و غیره)، کار در حال انجام و هزینه های معوق. دارایی های تولیدی در گردش به شکل مادی-طبیعی وارد تولید می شوند و به طور کامل در فرآیند تولید محصولات مصرف می شوند و ارزش خود را به محصول ایجاد شده منتقل می کنند. برخلاف دارایی های ثابت که مکرراً در فرآیند تولید شرکت می کنند، وجوه گردانفقط در یک چرخه تولید عمل می کند.

سرمایه در گردش شامل: مواد اولیه، مواد اولیه و کمکی، اجزاء، محصولات ناتمام، سوخت، ظروف و سایر اقلام نیروی کار است. سرمایه در گردش بخش اصلی هزینه تولید است: هرچه مصرف مواد خام، مواد، سوخت و انرژی در هر واحد تولید کمتر باشد، محصول ارزان‌تر است.

دارایی های تولیدی جاری شرکت عبارتند از:

• 1. سهام صنعتی.
• 2. کار در حال انجام و محصولات نیمه تمام تولید خود.
• 3. هزینه های معوق.

گروه اول - سهام تولید - اینها اشیاء کار آماده شده برای راه اندازی در فرآیند تولید هستند. آنها شامل عناصر زیر هستند:

مواد اولیه و کمکی؛

محصولات و اجزای نیمه تمام خریداری شده؛

ظرف و مواد ظرف؛

قطعات یدکی برای تعمیر فعلی;

اقلام کم ارزش و فرسوده (با عمر مفید کمتر از 1 سال و ارزش کمتر از 100 حداقل دستمزد در هر واحد).

گروه دوم - کارهای در حال انجام و محصولات نیمه تمام تولید خود - اینها اشیاء کار هستند که وارد شده اند. فرایند ساخت: مواد، قطعات، اجزاء و محصولاتی که در مرحله فرآوری یا مونتاژ هستند و همچنین محصولات نیمه تمام ساخت خودشان که با تولید در یک کارگاه به طور کامل تکمیل نشده و در سایر کارگاه های همان شرکت مورد پردازش قرار می گیرند. .

سرمایه در گردش در حال انجام برای ایجاد چرخه، سهام و سهام بیمه ای که فرآیند تولید بدون وقفه را تضمین می کند، پیشرفت می کند.

گروه سوم وجوه در گردش شامل هزینه های معوق است - اینها عناصر نامشهود وجوه در گردش هستند، از جمله هزینه های تهیه و توسعه محصولات جدید که در یک دوره معین (سه ماهه، سال) تولید می شوند، اما مربوط به محصولات دوره آینده است.

آنها عبارتند از:

هزینه های توسعه انواع محصولات آینده و فرآیندهای فناوری جدید؛

هزینه های اشتراک نشریات؛

اجاره دادن؛

ارتباطات، مالیات ها و هزینه های پرداخت شده برای آینده.

ارزش هر گروه از سرمایه در گردش به: ماهیت شرکت بستگی دارد. فن آوری های تولید؛ شرایط تامین مواد اولیه، مواد، سوخت و غیره شرکت

دارایی های تولیدی در گردش به شکل طبیعی وارد تولید می شوند و به طور کامل در فرآیند تولید محصولات مصرف می شوند. مدیریت جیره بندی مورد نیاز گردش مالی

بخش دوم سرمایه در گردش - وجوه در گردش.

وجوه گردشی عبارت است از وجوه شرکت سرمایه گذاری شده در سهام محصولات نهایی، کالاهای ارسال شده اما پرداخت نشده و همچنین وجوه در تسویه و نقد موجود و در حساب.

صندوق های گردشی با خدمات رسانی به فرآیند گردش کالا مرتبط هستند. آنها در شکل گیری ارزش شرکت نمی کنند، بلکه حامل آن هستند.

وجوه در گردش عبارتند از:

• - محصولات نهایی موجود در انبار؛
• - کالاهای ارسال شده اما به موقع پرداخت نشده است.
• - وجوه موجود در صندوق نقدی شرکت در مرحله تسویه حساب بین خریداران و شرکت؛
• - انواع مطالبات

ترکیب و طبقه بندی سرمایه در گردش سازمان ها. اصول سازمان آنها

ماهیت و ساختار سرمایه در گردش و گردش وجوه سازمان ها.

سرمایه در گردش- یک مجموعه است منابع مالی، وجوه داشتن ارزش گذاریبرای ایجاد و استفاده از دارایی های تولیدی در گردش و وجوه در گردش به منظور تأمین. با توجه به هدف کارکردی، سرمایه در گردش به سرمایه در گردش و صندوق در گردش تقسیم می شود. امکانات صندوق های گردشیدر فرآیند تولید شرکت نمی کنند و هدف آنها خدمت به گردش وجوه شرکت و دستیابی به وحدت تولید و گردش است. گردش وجوه شامل محصولات نهایی و وجه نقد است. یکی از ویژگی های سرمایه در گردش این است که هزینه نمی شود، مصرف نمی شود، بلکه پیشرفته است، که شامل بازگشت وجوه پس از هر چرخه یا مدار تولید، از جمله تولید محصولات، فروش آنها، دریافت درآمد است. گردش سرمایه پیوسته است. همچنین یک تغییر ثابت در مقدار پیشرفته وجود دارد. با این حال، سرمایه در گردش اشکال مختلفحضور در تمام مراحل، تضمین تداوم فرآیند تولید. چرخه تولید- این دوره یافتن سرمایه در گردش پیشرفته، موجودی ها از لحظه ورود به تولید در کار در حال انجام و محصولات نهایی تا لحظه ارسال است. چرخه مالیعلاوه بر فرآیند تولید، دوره فروش محصولات را پوشش می دهد و زمان پرداخت فاکتور تولید را تا زمان دریافت وجه از خریداران در بر می گیرد.

دارایی های جاری سهام تولیدیتشکیل می دهند اکثردارایی های سرمایه در گردش آنها شامل عناصر مادی تولید هستند که به عنوان هدف کار استفاده می شوند و تا حدی ابزارهای کار که هنوز وارد فرآیند تولید نشده اند و به صورت سهام هستند. صندوق های گردشیدر خدمت روند گردش هستند و تحت تأثیر ماهیت فعالیت، شرایط اجرا، سطح سازمان، سیستم بازاریابی محصولات، اشکال پرداخت مورد استفاده و دولت شکل می گیرند. بخش اصلی آنها محصولات نهایی است که به محصولات نهایی موجود در انبار و کالاهای ارسال شده تقسیم می شوند. لحظه انتقال محصولات نهایی به انبار، فرآیند تولید به پایان می رسد.

دارایی های تولید گردانبه حوزه تولید خدمت می کنند و در اشیاء کار (مواد خام) و تا حدی در وسایل کار مادی می شوند و در انبارهای تولید و محصولات نیمه تمام ساخت خودشان تجسم می یابند. دارایی های تولید گردان تعدادی از امکانات A: 1. به طور کامل در چرخه تولید مصرف می شود. 2. تغییرات شکل مادی طبیعی خود را تحمل می کنند و ارزش استفاده خود را از دست می دهند. 3. انتقال ارزش آن به طور کامل و بلافاصله به محصول نهایی. 4. مدار بستگی به چرخه تولید دارد (ممکن است چندین مدار در سال وجود داشته باشد). صندوق های گردشیدر فرآیند تولید شرکت نمی کنند و هدف آنها خدمت به گردش وجوه شرکت و دستیابی به وحدت تولید و گردش است. گردش وجوه شامل محصولات نهایی و وجه نقد است.

سرمایه در گردش صنعتیبخشی از وسایل تولید اعم از مواد اولیه، مواد، منابع انرژی، که در فرآیند تولید فقط یک بار استفاده می شوند و به طور کامل در محصول تولیدی تجسم می یابند.

به بودجه برای تجدید نظر شامل ابزارهایی است که به فرآیند فروش محصولات خدمات می دهند: محصولات نهایی در انبار، کالاهایی که ارسال شده اما توسط مشتریان پرداخت نشده اند، وجوه در شهرک ها و غیره.

بنابراین، سرمایه در گردش، دارایی های نقدی یک بنگاه اقتصادی است که برای تشکیل سرمایه در گردش و صندوق های گردشی در نظر گرفته شده است که پس از شرکت در فرآیند تولید، ارزش خود را به طور کامل به محصول نهایی منتقل می کند و شکل طبیعی - مادی خود را تغییر می دهد.

دارایی های در گردش در حوزه تولید و در حوزه گردش به طور همزمان عمل می کنند و از سه مرحله مدار می گذرند: آماده سازی، تولیدی و مرحله اجرا.

شکل 3.9. مراحل گردش سرمایه در گردش.

مرحله مقدماتیدرآمد در حوزه گردش، جایی که پول به شکل ذخایر تولید تبدیل می شود.

در مرحله تولیدیسهام تولید با مشارکت ابزار و نیروی کاربه محصولات ناتمام، محصولات نیمه تمام و محصولات نهایی تبدیل می شوند. در اینجا، پیشروی هزینه محصولات ایجاد شده ادامه دارد، یعنی. فرآیند تولید مصرف ذخایر تولیدی، انتقال ارزش دارایی های ثابت تولید و دستمزدبرای محصولات تولیدی مرحله تولید با عرضه محصولات نهایی به پایان می رسد.

در مرحله اجرا

شکل کالایی ارزش تولید به شکل پول تبدیل می شود. وجوه پیش پرداخت به هزینه بخشی از درآمدهای دریافتی از فروش محصولات بازیابی می شود. بقیه آن پس انداز نقدی است.

فروش محصولات نهایی و دریافت وجوه کامل کننده گردش سرمایه در گردش است. بخشی از این وجوه برای تامین مالی تولید فعلی استفاده می شود که به شما امکان می دهد چرخه تولید جدید را شروع کنید و امکان از سرگیری سیستماتیک فرآیند تولید را ایجاد می کند که از طریق گردش مداوم وجوه شرکت انجام می شود.

لازم نیست شروع چرخه تولید بعدی با تکمیل چرخه قبلی وجوه پیش از آن باشد. در عمل، منابع به طور مداوم پردازش می شوند و روند تولید قطع نمی شود.

شکل پولی که توسط سرمایه در گردش در مرحله سوم گردش آنها به طور همزمان گرفته می شود نیز می باشد. مرحله اولیهگردش وجوه سرمایه در گردش در حین جابجایی به طور همزمان در تمام مراحل و در همه اشکال است. این فرآیند تولید مستمر و عملکرد بدون وقفه شرکت را تضمین می کند.

دوره ای که طی آن سرمایه ای که به صورت پول پیش رفته به همان شکل به صاحب خود باز می گردد، زمان گردش سرمایه در گردش نامیده می شود.

شکل 3.10. ساختار سرمایه در گردش

زیر ساختار سرمایه در گردشبه نسبت عناصر منفرد در تمامیت آنها اشاره دارد.این بستگی به وابستگی صنعتی شرکت، ماهیت و ویژگی های سازمان دارد. فعالیت های تولیدی، شرایط عرضه و فروش، تسویه حساب با مصرف کنندگان و تامین کنندگان. ساختار سرمایه در گردش در شکل 3.10 نشان داده شده است.

دانش و تجزیه و تحلیل ساختار سرمایه در گردش در شرکت از اهمیت زیادی برخوردار است ، زیرا تا حدی وضعیت مالی را در یک زمان یا زمان دیگری از عملکرد شرکت مشخص می کند. به عنوان مثال، افزایش بیش از حد در سهم مطالبات، کالاهای نهایی موجود در انبار، کار در حال پیشرفت نشان دهنده وخامت است. وضعیت مالیشرکت ها حساب های دریافتنی انحراف وجوه از گردش مالی شرکت و استفاده از آنها توسط بدهکاران در گردش مالی خود را مشخص می کند. افزایش سهم کار در حال انجام، محصولات نهایی موجود در انبار نشان دهنده انحراف سرمایه در گردش از گردش، کاهش فروش و در نتیجه سود است. همه اینها نشان می دهد که شرکت به منظور بهینه سازی ساختار و افزایش گردش مالی خود نیاز به مدیریت سرمایه در گردش دارد.

برای مطالعه ترکیب و ساختار، سرمایه در گردش بر اساس معیارهای زیر طبقه بندی می شود:

حوزه های گردش مالی

پوشش عادی سازی،

منابع مالی،

نرخ های نقدینگی

بر اساس منطقه گردش مالیدارایی های در گردش به دارایی های تولیدی در گردش (حوزه تولید) و صندوق های گردشی (حوزه گردش) تقسیم می شوند. (شکل 3.11)

در مرحله تولید، منابع به شکل دارایی های تولیدی در گردش، از جمله موجودی، کار در حال انجام و هزینه های معوق عمل می کنند.

ذخایر تولیدی- اینها اشیاء کار و وسایل کار با عمر مفید حداکثر یک سال هستند که برای راه اندازی در فرآیند تولید آماده شده اند. اینها مواد اولیه، مواد اولیه و کمکی، محصولات و اجزای نیمه تمام خریداری شده هستند. سوخت؛ انرژی، ظرف؛ ابزار و سایر وسایل کم ارزش و پوشیدنی. موجودی ها برای اطمینان از عملکرد بی وقفه شرکت بین تحویل های مجاور طراحی شده اند.

کار در حال انجام و محصولات نیمه تمام تولید خود- اینها اشیاء کاری هستند که وارد فرآیند تولید شده اند: مواد، قطعات، مجموعه ها و محصولات (که در مرحله پردازش یا مونتاژ هستند) و همچنین محصولات نیمه تمام ساخت خودشان که به طور کامل در همان کارگاه ها تکمیل شده اند. از شرکت و موضوع به. پردازش بیشتر در سایر مغازه های همان شرکت مطابق با فناوری تولید پذیرفته شده.

هزینه های آینده- اینها عناصر نامشهود دارایی های تولید هستند، از جمله هزینه های آماده سازی و توسعه محصولات جدید در یک دوره معین، اما در بهای تمام شده محصولات در دوره آینده لحاظ می شوند (به عنوان مثال، هزینه های طراحی و توسعه فناوری برای محصولات جدید). انواع محصولات، اشتراک نشریات و غیره)

دارایی های تولیدی در گردش در حرکت آنها با وجوه گردشی مرتبط است.

صندوق های گردشیدر خدمت فرآیند گردش کالا هستند. آنها در شکل گیری ارزش شرکت نمی کنند، بلکه حامل آن هستند. وجوه در گردش عبارتند از:

محصولات نهایی در انبارها؛

کالاهای در حال حمل و نقل (محصولات ارسال شده)؛

وجوه در تسویه حساب با مصرف کنندگان محصولات (به ویژه حساب های دریافتنی)؛

سرمایه گذاری های مالی کوتاه مدت (به عنوان مثال، در اوراق بهادار)؛

وجه نقد در صندوق و حساب های بانکی شرکت.

بسته به عملکرد کنترل، برنامه ریزی و مدیریتدارایی های جاری به دو دسته استاندارد و غیر استاندارد تقسیم می شوند. سهمیه بندی عبارت است از ایجاد استانداردها و استانداردهای سهام توجیه شده (برنامه ریزی شده) برای عناصر سرمایه در گردش لازم برای عملکرد عادی شرکت. سرمایه در گردش عادی شامل کلیه دارایی های سرمایه در گردش و محصولات نهایی می شود.

سرمایه در گردش غیر استاندارد شامل کلیه وجوه گردشی به استثنای محصولات نهایی موجود در انبارهای شرکت می باشد.

فقدان تنظیم این مؤلفه های سرمایه در گردش، نیاز به تحلیل و کنترل آنها را منتفی نمی کند.

شکل 3.11. ترکیب و ساختار سرمایه در گردش

بسته به منابع شکل گیریسرمایه در گردش، آنها به: وجوه خود، قرض گرفته و وجوه قرض گرفته تقسیم می شوند

وجوه خودشرکت ها - با هزینه سرمایه خود شرکت - سرمایه مجاز و ذخیره و سود باقی مانده در اختیار شرکت پس از پرداخت مالیات تشکیل می شوند. تأمین مالی نیازهای تولید برای هزینه های جاری در حداقل مقدار، معمولاً توسط سرمایه در گردش خود تأمین می شود. افزایش استاندارد سرمایه در گردش خود عمدتاً با هزینه منابع خود تأمین می شود.

نیاز اضافی موقت به سرمایه در گردش تحت پوشش پول قرض گرفته شده.آنها با هزینه وام ها و وام های بانکی تشکیل می شوند.

وجوه مشمولبه هزینه حساب های پرداختنی شرکت (بدهی دستمزد به کارکنان، بدهی به بودجه به تامین کنندگان و همچنین وجوه برای تامین مالی هدفمند قبل از استفاده از آنها برای هدف مورد نظر خود) تشکیل می شود.

بر حسب درجه نقدینگیسرمایه در گردش به دو دسته تقسیم می شود:

- مایع ترین(نقد در حساب های شرکت، سرمایه گذاری های مالی دستی و کوتاه مدت)؛

- دارایی های قابل فروش(حسابهای دریافتنی برای کالاهایی که مدت پرداخت آنها کمتر از 12 ماه است، بدهی با بودجه و سایر بدهکاران)؛

- دارایی های کند حرکت(حساب های دریافتنی برای کالاهایی که مدت پرداخت آن بیش از 12 ماه است، موجودی تولید مواد اولیه، مواد، سوخت و غیره).

این تقسیم بندی دائمی نیست و بستگی به موقعیت خاصی دارد که در حال توسعه است این لحظهدر شرکت ممکن است چنین وضعیتی وجود داشته باشد که ذخایر مواد مازاد، مواد خام , سوخت قبل از دریافت مطالبات کوتاه مدت از مصرف کنندگان و غیره فروخته می شود.

شاخص های استفاده از سرمایه در گردش

مقدار سرمایه در گردش باید حداقل کافی باشد. که در شرایط مدرنتعیین صحیح نیاز به سرمایه در گردش از اهمیت ویژه ای برخوردار است.

نیاز به سرمایه در گردش به قیمت مواد اولیه و مواد اولیه، شرایط عرضه آنها، وضعیت عمومی بازار، برنامه تولید شرکت و غیره بستگی دارد. بنابراین، مقدار سرمایه در گردش باید به صورت دوره ای تعدیل شود تا تغییرات این عوامل را منعکس کند.

بیایید دو نمونه از سازماندهی تحویل در شرکت را در نظر بگیریم:

گزینه 1: تحویل هر 30 روز یک بار انجام می شود. ارزش لات خریداری شده 1000 روبل است. حجم فروش 2000 روبل.

شکل 3.12. گزینه 1: موجودی و پویایی درآمد

میانگین ارزش سهام برای این دوره 500 روبل است.

شکل 3.13. پویایی موجودی

گزینه 2. تحویل هر 30 روز یک بار انجام می شود. ارزش لات خریداری شده 500 روبل است. حجم فروش 2000 روبل.

شکل 3.14. گزینه 2: موجودی و پویایی درآمد

میانگین ارزش سهام برای دوره 250 روبل است.

شکل 3.15. پویایی موجودی

همانطور که می بینیم، برای دستیابی به حجم فروش یکسان، میزان سرمایه در گردش ممکن است بسته به دفعات و اندازه تحویل متفاوت باشد.

کارایی استفاده از سرمایه در گردش شاخص اصلی تعمیم - گردش سرمایه در گردش را مشخص می کند.

گردش سرمایه در گردش سرعتی است که در آن سرمایه در گردش یک شرکت کل چرخه گردش را طی می کند - از دستیابی به منابع و ورود آنها به فرآیند تولید تا فروش محصولات و دریافت وجوه برای آن از مشتریان. ، خریداران (شکل 3.15).

شکل 3.16. ساختار گردش سرمایه در گردش

گردش سرمایه در گردش در شرکت های مختلف یکسان نیست و به وابستگی صنعت آنها بستگی دارد و در همان صنعت - به سازماندهی لجستیک درون تولیدی، قرار دادن سرمایه در گردش و سایر عوامل بستگی دارد.

شاخص های اصلی کارایی گردش سرمایه در گردش عبارتند از:

نسبت گردش سرمایه در گردش،

مدت زمان یک نوبت در روز

ضریب استفاده از سرمایه در گردش.

نسبت گردش سرمایه در گردش (Kob) تعداد مدارهای ساخته شده توسط سرمایه در گردش را برای یک دوره زمانی مشخص نشان می دهد، شدت استفاده از آنها را مشخص می کند و در عین حال حجم را نشان می دهد. محصولات فروخته شدهبه ازای هر 1 روبل دارایی های ثابت.

نسبت گردش سرمایه در گردش با نسبت حجم محصولات فروخته شده بر حسب پولی به متوسط ​​مانده سالانه سرمایه در گردش تعیین می شود.

جایی که P - عواید، درآمد، حجم محصولات فروخته شده، به لحاظ پولی.

- دارایی های جاری، میانگین مانده سالانه سرمایه در گردش.

هرچه گردش مالی بیشتر سرمایه در گردش ایجاد کند، بهتر از آنها استفاده - تولید می شود مقدار زیادمحصولات

افزایش تعداد چرخش ها یا منجر به افزایش تولید به میزان 1 روبل سرمایه در گردش می شود یا به این واقعیت که برای همان حجم تولید به سرمایه در گردش کمتری نیاز است.

ضریب استفاده از سرمایه در گردش (Ku) – نشانگر معکوسنسبت گردش مالی، میزان سرمایه در گردش صرف شده برای 1 روبل را نشان می دهد. محصولات فروخته شده/

(3.77)

هرچه این ضریب کمتر باشد، سرمایه در گردش به طور موثرتری در شرکت استفاده شود، وضعیت مالی آن بهبود می یابد.

معیار ارزیابی اثربخشی استفاده از سرمایه در گردش، مدت دوره گردش است.

مدت زمان گردش سرمایه در گردش به عنوان نسبت تعداد تعریف می شود روزهای تقویمدر دوره برنامه ریزی (سال، سه ماهه، ماه) به نسبت گردش مالی.

(3.78)

جایی که D – تعداد روزهای تقویم دوره (360 روز - سال، 90 روز - سه ماهه، 30 روز - ماه).

مدت زمان یک گردش در روز (Tob) به شما امکان می دهد تا مدت زمانی را که سرمایه در گردش تمام مراحل مدار را طی می کند قضاوت کنید (گردش کامل را انجام دهید)

هر چه مدت گردش سرمایه در گردش کوتاهتر باشد یا تعداد بیشترچرخه هایی که با همان حجم تولید انجام می دهند، هر چه سرمایه در گردش کمتری مورد نیاز باشد و هر چه سرمایه در گردش سریعتر مدار بسازد، کارآمدتر از آنها استفاده می شود.

هر چه دوره گردش سرمایه در گردش طولانی تر باشد، کارایی آنها کمتر است. در این مورد، وجوه اضافی برای پر کردن سرمایه در گردش، یعنی. درگیر گردش خون وجوه اضافی. برعکس، تسریع گردش مالی پول نقد آزاد می کند و می توان آنها را به اهداف دیگر شرکت هدایت کرد.

کاهش مدت یک گردش مالی نشان دهنده بهبود استفاده از سرمایه در گردش است.

اثر تسریع گردش سرمایه در گردش در آزادسازی (کاهش نیاز به آنها) در ارتباط با بهبود استفاده از آنها بیان می شود.

در کنار این شاخص ها می توان از شاخص بازده سرمایه در گردش نیز استفاده کرد که به عنوان نسبت سود حاصل از فروش محصولات به میانگین مانده سالانه سرمایه در گردش تعریف می شود.

تغییر در گردش وجوه با مقایسه شاخص های واقعی با برنامه ریزی یا شاخص های دوره قبل آشکار می شود. در نتیجه مقایسه گردش سرمایه در گردش، شتاب یا کاهش آن آشکار می شود. آزادسازی سرمایه در گردش به دلیل شتاب در گردش آنها می تواند مطلق و نسبی باشد.

آزادسازی مطلق در صورتی صورت می‌گیرد که موجودی واقعی سرمایه در گردش کمتر از مانده دوره قبل باشد و در عین حال از حجم فروش دوره مورد بررسی بیشتر باشد. آزادسازی مطلق سرمایه در گردش نشان دهنده کاهش مستقیم نیاز به سرمایه در گردش است.

آزادسازی مطلق سرمایه در گردش با فرمول تعیین می شود:

(3.79)

که در آن Pr 0 و Pr 1 حجم پایه (برنامه ریزی شده) و واقعی محصولات فروخته شده است.

Kt 0 و Kt 1 - نسبت گردش مالی پایه (برنامه ریزی شده) و واقعی.

آزادسازی نسبی زمانی اتفاق می افتد که نرخ رشد حجم فروش از نرخ رشد مانده سرمایه در گردش پیشی بگیرد.

آزادسازی نسبی می تواند در غیاب آزادسازی مطلق سرمایه در گردش باشد.

(3.80)

جایی که S CA - پس انداز، پس انداز نسبی در سرمایه در گردش.

افزایش کارایی استفاده از سرمایه در گردش با تسریع گردش مالی آنها در تمام مراحل گردش تضمین می شود.

در مرحله مقدماتی- این یک سازماندهی خوب تامین است (که در نتیجه انتخاب تامین کنندگان، کار تثبیت شده حمل و نقل، ایجاد شرایط قراردادی روشن تامین و اطمینان از اجرای آنها به دست آمده است)، سازماندهی واضح کار انبار .

در مرحله تولیدی، کاهش زمان صرف شده توسط سرمایه در گردش در کار در حال انجام با بهبود فناوری های مورد استفاده، بهبود استفاده از دارایی های ثابت (عمدتاً بخش فعال) و بهبود سازمان تولید حاصل می شود.

در حوزه گردش، کاهش سرمایه گذاری در سرمایه در گردش در نتیجه سازماندهی منطقی فروش محصولات نهایی، اجرای به موقع اسناد و مدارک و تسریع حرکت آن، استفاده از اشکال مترقی پرداخت، انطباق حاصل می شود. با انضباط قراردادی و پرداخت.

استفاده کارآمد از سرمایه در گردش نقش بزرگدر تدارک عملکرد عادیشرکت ها در افزایش سطح سودآوری تولید.

مسدود شدن بخشی از وجوه موجود در ذخایر منابع، محصولات نهایی نیاز اولیه به تامین مالی را ایجاد می کند و پرداخت نابهنگام محصولات توسط مصرف کنندگان منجر به تاخیر در بازپرداخت هزینه ها به تامین کنندگان می شود. نیاز اضافی به بودجه وجود دارد. در عین حال، تعویق پرداخت ها به تامین کنندگان منابع، دولت و غیره برای شرکت مطلوب است، زیرا آنها منبع تامین مالی تولید شده توسط خود چرخه تولید را فراهم می کنند.

به این ترتیب، عنصر مهممدیریت سرمایه در گردش سهمیه بندی سرمایه در گردش است

راههای بهبود استفاده و تسریع گردش سرمایه در گردش

در شرایط بهبود مکانیسم اقتصادی، صرفه جویی در منابع به عنوان یک منبع تعیین کننده برای تامین تقاضای فزاینده مواد، سوخت و برق در نظر گرفته می شود.

برای دستیابی به اهداف تعیین شده، لازم است تعدادی از وظایف حل شود: استفاده منطقی و اقتصادی از انواع منابع، کاهش تلفات آنها، سریعترین انتقال به فناوری های صرفه جویی در منابع و بدون اتلاف، بهبود قابل توجه در استفاده. منابع ثانویه و ضایعات تولید و غیره

هزینه های اقتصادی منابع مادیبه عنوان مهمترین عامل تشدید عمل می کند. صرفه جویی در مواد، سوخت، انرژی به شما امکان می دهد منابع را آزاد کنید و تولید را افزایش دهید.

با توجه به اهمیت زیادی به استفاده منطقی از منابع مادی، لازم است تعدادی از اقدامات اقتصادی برای تحریک استفاده موثرسرمایه در گردش در بنگاه ها

بنگاه ها حق استفاده از صندوق توسعه تولید، علم و فناوری را برای افزایش استاندارد سرمایه در گردش دارند که میزان آن عمدتاً به سود یا درآمد واقعی به دست آمده بستگی دارد. این بدان معناست که افزایش سرمایه در گردش مستقیماً به نتایج مالی شرکت بستگی دارد. از سوی دیگر، علاقه به تسریع در گردش سرمایه در گردش وجود دارد، زیرا وجوه آزاد شده در اختیار بنگاه قرار می گیرد و می تواند به عنوان مثال برای تأمین مالی اجرا هدایت شود. تکنولوژی جدیدو غیره.

راه بعدی، تحریک استفاده کارآمد از سرمایه در گردش، ایجاد استانداردی برای حداکثر سطح موجودی در هر واحد محصول فروخته شده است. ایجاد این استاندارد به مؤسسات بانکی، مقامات تأمین و خود مؤسسات امکان می دهد در هنگام استفاده از وام، تصور روشنی از اندازه مجاز و توجیه اقتصادی موجودی اقلام موجودی داشته باشند.

روش برنامه ریزی سطح حاشیه ای موجودی ها به عنوان مبنایی برای ایجاد مکانیسم جدیدی برای وام های کوتاه مدت به یک شرکت بود - در حال تدوین است. طرح کلیسرمایه گذاری اعتباری کوتاه مدت در تولید این به شرکت ها امکان می دهد تا به طور مستقل وجوه استقراضی را بیش از سطح تعیین شده مانور دهند.

اقدامات اقتصادی ذکر شده با هدف بهبود کارایی استفاده از سرمایه در گردش و تسریع گردش مالی آنها به گونه ای طراحی شده است که همه کارکنان شرکت را در جستجوی ذخایر برای کاهش هزینه های مواد مشارکت دهند.

مهمترین عامل صرفه جویی در منابع، بهبود کیفیت محصول نهایی است. همچنین ذخایر زیادی در استفاده از برق وجود دارد، زیرا در بسیاری از شرکت ها تجهیزات با ظرفیت کامل بارگیری نمی شوند.

کاهش مدت چرخه تولید به شما امکان می دهد تا اندازه کار در حال انجام را کاهش دهید.

در مرحله فروش محصولات نهایی، ذخایر افزایش کارایی استفاده از سرمایه در گردش در تسریع ارسال محصولات نهایی و تسویه حساب بین تامین کنندگان و خریداران نهفته است.

منابع انسانی

نیروی کار سازمانی- این مجموعه ای از کارمندان گروه های مختلف حرفه ای و صلاحیتی است که در شرکت استخدام شده و در لیست حقوق و دستمزد آن گنجانده شده است. لیست حقوق و دستمزد شامل کلیه کارکنانی است که برای کارهای مرتبط با فعالیت های اصلی و غیر اصلی آن استخدام شده اند.

منابع کار (پرسنل، پرسنل) یک شرکت منبع اصلی هر شرکت است که کیفیت و کارایی استفاده از آن تا حد زیادی نتایج فعالیت های شرکت و رقابت پذیری آن را تعیین می کند.

تفاوت منابع کاراز دیگر انواع منابع سازمانی در این واقعیت نهفته است که هر کارمند می تواند شرایط ارائه شده به او را رد کند و تقاضای تغییر در شرایط کار کند، بازآموزی در سایر حرفه ها و تخصص ها می تواند به میل خود از شرکت خارج شود.

ویژگی های اصلی پرسنل شرکت

کارکنان- پرسنل شرکت، از جمله همه کارکنان، و همچنین صاحبان کار و مالکان مشترک.

در کنار دارایی های ثابت برای فعالیت شرکت، در دسترس بودن مقدار بهینه سرمایه در گردش از اهمیت بالایی برخوردار است.

سرمایه در گردش -بخشی از سرمایه شرکت در دارایی های جاری آن سرمایه گذاری شده است. به عبارت دیگر، این یک سرمایه گذاری است. منابع مالیبه اشیایی که استفاده از آنها در چارچوب یک چرخه بازتولید یا در یک دوره تقویمی نسبتاً کوتاه (به طور معمول حداکثر یک سال) انجام می شود. بر اساس مادی، سرمایه در گردش شامل اشیاء کار (مواد اولیه، مواد، سوخت و غیره)، محصولات نهایی در انبارهای شرکت، کالاهای برای فروش مجدد، پول نقد (حساب های دریافتنی) و وجوه در تسویه حساب می شود.

یکی از ویژگی های سرمایه در گردش سرعت بالای گردش آنهاست. نقش کارکردی سرمایه در گردش در فرآیند تولید با سرمایه ثابت تفاوت اساسی دارد. سرمایه در گردش تداوم فرآیند تولید را تضمین می کند.

عناصر مادی سرمایه در گردش در هر چرخه تولید مصرف می شود. آنها به طور کامل شکل طبیعی خود را از دست می دهند، بنابراین آنها به طور کامل در هزینه محصولات تولیدی گنجانده می شوند.

عناصر سرمایه در گردش به طور پیوسته از حوزه تولید به حوزه گردش می روند و دوباره به تولید باز می گردند.

بخشی از سرمایه در گردش دائماً در حوزه تولید (وجوه در گردش) و بقیه در حوزه گردش (صندوق در گردش) است. بنابراین، ترکیب و اندازه سرمایه در گردش شرکت نه تنها با نیازهای تولید، بلکه بر اساس نیازهای گردش تعیین می شود. زیر ترکیب سرمایه در گردش درک کلیت عناصر تشکیل دهنده سرمایه در گردش. ترکیب سرمایه در گردش بر اساس نقش عملکردی در فرآیند تولید در شکل 1 نشان داده شده است. 3.1.

دارایی های موجودی را می توان به بهای تمام شده یا ارزش بازار ارزیابی کرد. این مجموعه وجوهی است که برای ایجاد و استفاده از دارایی های تولیدی در گردش و وجوه گردشی برای اطمینان از روند مستمر تولید و فروش محصولات پیشبرد می شود.

دارایی های تولید گردان- اینها موارد کار (مواد اولیه، مواد اولیه و محصولات نیمه تمام، مواد کمکی، سوخت، ظروف، قطعات یدکی و غیره) هستند. وسایل کار، اقلام و ابزار با عمر مفید حداکثر 12 ماه؛ کار در حال انجام و هزینه های معوق دارایی های تولیدی در گردش به شکل طبیعی وارد تولید شده و در فرآیند تولید محصولات مصرف می شود و ارزش خود را به محصول ایجاد شده منتقل می کند.

صندوق های گردشی- اینها وجوه شرکت سرمایه گذاری شده در سهام محصولات نهایی، کالاهای ارسال شده اما پرداخت نشده و همچنین وجوه در تسویه حساب ها و پول نقد موجود و در حساب است. صندوق های گردشی با خدمات رسانی به فرآیند گردش کالا مرتبط هستند و در شکل گیری ارزش شرکت نمی کنند، بلکه حامل آن هستند.

حرکت دارایی های تولیدی در گردش و وجوه در گردش از یک ماهیت برخوردار است و فرآیند واحدی را تشکیل می دهد که ترکیب دارایی های تولیدی در گردش و وجوه در گردش را در یک مفهوم واحد - سرمایه در گردش ممکن می سازد. پس از پایان چرخه تولید، ساخت محصولات نهایی و فروش آن، هزینه سرمایه در گردش به عنوان بخشی از درآمد حاصل از فروش محصولات (کار، خدمات) بازپرداخت می شود که امکان ازسرگیری سیستماتیک را ایجاد می کند. فرآیند تولید از طریق گردش مداوم وجوه شرکت.

ذخایر تولیدی- اینها اشیایی هستند که برای پرتاب آماده شده اند فرایند ساخت; شامل مواد اولیه، مواد اولیه و کمکی، سوخت، سوخت، محصولات و اجزای نیمه تمام خریداری شده، ظروف و مواد بسته بندی، لباس های یدکی برای تعمیر فعلی دارایی های ثابت است.

تولید ناتمامو محصولات نیمه تمام تولید خود، اشیایی از کار هستند که وارد فرآیند تولید شده اند: مواد، قطعات، مجموعه ها و محصولاتی که در مرحله پردازش و مونتاژ هستند و همچنین محصولات نیمه تمام تولید خود، نه به طور کامل. با تولید در برخی از کارگاه های شرکت به پایان رسیده و در معرض پردازش بیشتر در سایر کارگاه های این شرکت می باشد.

هزینه های آیندهاینها عناصر نامشهود سرمایه در گردش، از جمله هزینه های متحمل شده در این دوره گزارشگری هستند، اما به دلیل محتوای اقتصادی، یا بر اساس رویه حسابداری و برنامه ریزی ثابت شده، به دوره های آتی مرتبط هستند. به عنوان مثال، اینها هزینه های تهیه و توسعه محصولات جدیدی هستند که در یک دوره معین تولید می شوند، اما در دوره آینده در بهای تمام شده محصولات لحاظ می شوند (هزینه های طراحی و توسعه فناوری برای انواع جدید محصولات، برای نصب مجدد تجهیزات، و غیره.).

پول نقد و اوراق بهادار نقدشونده ترین بخش سرمایه در گردش به پولشامل پول در دست، تسویه حساب، جاری، ارز و سایر حساب ها می شود. اوراق بهادار تشکیل دهنده سرمایه گذاری های مالی کوتاه مدت شامل اوراق بهادار سایر شرکت ها، اوراق قرضه دولتی و اوراق بهادار منتشر شده توسط دولت های محلی است.

مطالباتجزء مهم سرمایه در گردش است. حساب های دریافتنی به معنای انواع مختلفبدهی به این شرکت اشخاص حقیقی و حقوقی.

انواع مطالبات زیر وجود دارد:

تسویه حساب با بدهکاران برای کالاها و خدمات؛

تسویه حساب با بدهکاران در قبوض دریافتی؛

تسویه حساب با شرکت های تابعه؛

پیش پرداخت به تامین کنندگان و پیمانکاران و سایر انواع مطالبات.

وظایف مدیریت مطالبات عبارتند از: تعیین ریسک ورشکستگی خریداران، محاسبه ارزش پیش بینی شده ذخیره بدهی های مشکوک الوصول، و همچنین ارائه توصیه هایی برای کار با خریداران واقعی یا بالقوه ورشکسته.

نسبت عناصر منفرد سرمایه در گردش به ارزش کل آنها نامیده می شود ساختار سرمایه در گردش

ساختار سرمایه در گردش برای شرکت های مختلفناهمسان.

بیشترین قسمت سرمایه در گردش شرکت های صنعتیاقلام موجودی (75-85٪)، سهم هزینه های معوق (9٪).

که در ساختار کلیسرمایه در گردش تحت سلطه وجوهی است که در حوزه تولید قرار می گیرد (بیش از 70 درصد کل سرمایه در گردش).

اقتصاد سازمان. سرمایه در گردش. سمینار 1392/04/17

سرمایه در گردش- این مجموعه ای از وجوه است که برای ایجاد سرمایه در گردش و وجوه گردشی پیشبرد می شود و تداوم فعالیت های تجاری شرکت را تضمین می کند.

ترکیب و طبقه بندی سرمایه در گردش

وجوه گردان- اینها دارایی های شرکت هستند که در نتیجه فعالیت اقتصادی خود ارزش خود را کاملاً به محصول نهایی منتقل می کنند ، یک بار در فرآیند تولید شرکت می کنند و شکل طبیعی - مادی خود را تغییر می دهند یا از دست می دهند.

دارایی های تولید گردانبه شکل طبیعی وارد تولید شده و به طور کامل در فرآیند تولید مصرف می شوند. ارزش خود را به طور کامل به محصول ایجاد شده منتقل می کنند.

صندوق های گردشیمرتبط با خدمات رسانی به فرآیند گردش کالا. آنها در شکل گیری ارزش شرکت نمی کنند، بلکه حامل آن هستند. پس از پایان چرخه تولید، ساخت محصولات نهایی و فروش آنها، هزینه سرمایه در گردش به عنوان بخشی از درآمد حاصل از فروش محصولات (کار، خدمات) بازپرداخت می شود. این امکان از سرگیری سیستماتیک فرآیند تولید را ایجاد می کند که از طریق گردش مداوم وجوه شرکت انجام می شود.

ساختار سرمایه در گردش- این نسبت بین عناصر فردی سرمایه در گردش است که به صورت درصد بیان می شود. تفاوت در ساختار سرمایه در گردش شرکت ها توسط عوامل بسیاری تعیین می شود، به ویژه ویژگی های فعالیت های سازمان، شرایط انجام تجارت، عرضه و بازاریابی، محل تامین کنندگان و مصرف کنندگان، ساختار هزینه های تولید.

دارایی های سرمایه در گردش عبارتند از:

اشیاء کار(مواد اولیه، مواد اولیه و محصولات نیمه تمام خریداری شده، مواد کمکی، سوخت، ظروف، قطعات یدکی و غیره)؛

وسیله کاربا عمر مفید بیش از یک سال یا هزینه بیش از 100 برابر (برای سازمان های بودجه- 50 بار) نصب شده است حداقل اندازهدستمزد در ماه (اقلام و ابزار مصرفی کم ارزش)؛

تولید ناتمامو محصولات نیمه تمام ساخت خود (اشیاء کاری که وارد فرآیند تولید شده اند: مواد، قطعات، مجموعه ها و محصولاتی که در مرحله پردازش یا مونتاژ هستند، و همچنین محصولات نیمه تمام تولید خود، نه به طور کامل. تکمیل شده توسط تولید در برخی از کارگاه های شرکت و مشروط به پردازش بیشتر در کارگاه های دیگر آن یا شرکت ها).

هزینه های آینده(عناصر غیر مادی سرمایه در گردش، از جمله هزینه های تهیه و توسعه محصولات جدید که در یک دوره معین تولید می شوند، اما مربوط به محصولات دوره آینده هستند؛ به عنوان مثال، هزینه های طراحی و توسعه فناوری برای انواع جدید. محصولات، برای تنظیم مجدد تجهیزات).

صندوق های گردشی

صندوق های گردشی- وجوه شرکت فعال در حوزه گردش؛ بخشی از سرمایه در گردش

وجوه در گردش عبارتند از:

وجوه شرکت سرمایه گذاری شده در سهام محصولات نهایی، کالاهای ارسال شده اما پرداخت نشده؛

وجوه در شهرک ها؛

پول نقد در دست و در حساب.

مقدار سرمایه در گردش به کار گرفته شده در تولید عمدتاً با طول مدت چرخه تولید برای ساخت محصولات، سطح توسعه فناوری، کمال فناوری و سازماندهی کار تعیین می شود. میزان وجوه گردش عمدتاً به شرایط فروش محصولات و سطح سازماندهی سیستم عرضه و بازاریابی محصولات بستگی دارد.

سرمایه در گردش بخش متحرک تری از دارایی ها است.

در هر گردش سرمایه در گردش سه مرحله را طی می کند: پولی، تولیدی و کالایی.

برای اطمینان از یک فرآیند بدون وقفه، شرکت موجودی های سرمایه در گردش یا ارزش های مادی را تشکیل می دهد که در انتظار تولید بیشتر یا مصرف شخصی آنهاست. موجودی ها کم نقدترین اقلام در بین اقلام هستند دارایی های جاری. روشهای ارزیابی موجودی زیر استفاده می شود: به بهای تمام شده هر واحد کالای خریداری شده. توسط میانگین هزینه، به ویژه، با میانگین وزنی هزینه، میانگین متحرک; به قیمت اولین بار خرید؛ به قیمت آخرین خریدها. واحد حسابداری سرمایه در گردش به عنوان موجودی، یک دسته، یک گروه همگن، یک عدد قلم است.

بسته به مقصد، سهام به تولید و کالا تقسیم می شود. بسته به عملکرد استفاده، سهام می تواند جاری، آماده سازی، بیمه یا گارانتی، فصلی و انتقالی باشد.

سهام بیمه- ذخیره منابع در نظر گرفته شده برای عرضه بی وقفه تولید و مصرف در موارد کاهش عرضه نسبت به منابع ارائه شده.

سهام جاری- ذخایر مواد خام، مواد و منابع برای رفع نیازهای فعلی شرکت.

سهام آماده سازی- در صورتی که مواد اولیه تحت هر گونه فرآوری قرار گیرند، ذخایر وابسته به چرخه تولید ضروری است.

سهام انتقالی- بخشی از ذخایر جاری استفاده نشده که به دوره بعدی منتقل می شود.

سرمایه در گردش به طور همزمان در تمام مراحل و در همه اشکال تولید است که تداوم آن و عملکرد بی وقفه بنگاه را تضمین می کند. ریتم، انسجام و عملکرد بالا تا حد زیادی به این بستگی دارد اندازه بهینه سرمایه در گردش(دارایی های تولیدی در گردش و وجوه گردشی). بنابراین، روند عادی سازی سرمایه در گردش، که به برنامه ریزی مالی جاری در شرکت مربوط می شود، از اهمیت بالایی برخوردار است. سهمیه بندی سرمایه در گردش مبنای استفاده منطقی از دارایی های اقتصادی شرکت است. این شامل توسعه هنجارها و استانداردهای معقول برای مصرف آنها است که برای ایجاد حداقل موجودی ثابت و برای عملکرد روان شرکت ضروری است.

استاندارد سرمایه در گردش حداقل مقدار تخمینی آنها را تعیین می کند که دائماً توسط شرکت برای کار مورد نیاز است. عدم تکمیل استاندارد سرمایه در گردش ممکن است منجر به کاهش تولید، عدم اجرای برنامه تولید به دلیل وقفه در تولید و فروش محصولات شود.

سرمایه در گردش عادی- اندازه موجودی های برنامه ریزی شده توسط شرکت، کار در حال انجام و تعادل محصولات نهایی در انبارها. نرخ موجودی سرمایه در گردش عبارت است از زمانی (روزهایی) که طی آن دارایی های ثابت در انبار تولید می باشد. از ذخایر زیر تشکیل شده است: حمل و نقل، مقدماتی، جاری، بیمه و فناوری. نسبت سرمایه در گردش - حداقل مقدار سرمایه در گردش، از جمله وجه نقد، مورد نیاز یک شرکت، یک شرکت برای ایجاد یا حفظ موجودی انتقالی و تضمین تداوم کسب و کار.

منابع تشکیل سرمایه در گردش می تواند سود، وام (بانکی و تجاری، یعنی پرداخت معوق)، سرمایه (مجاز)، سهام، بودجه بودجه، منابع بازتوزیع شده (بیمه، ساختارهای مدیریت عمودی)، حساب های پرداختنی و غیره باشد.

بهره وری استفاده از سرمایه در گردش بر عملکرد مالی بنگاه تاثیر دارد. در تجزیه و تحلیل آن، از شاخص های زیر استفاده می شود: وجود سرمایه در گردش خود، نسبت بین منابع خود و استقراضی، توان پرداخت بدهی بنگاه، نقدینگی آن، گردش سرمایه در گردش و غیره. گردش سرمایه در گردش به این صورت درک می شود. مدت زمان عبور متوالی وجوه از مراحل جداگانه تولید و گردش.

شاخص های زیر از گردش سرمایه در گردش متمایز می شود:

نسبت گردش مالی؛

مدت یک نوبت؛

ضریب استفاده از سرمایه در گردش

نسبت گردش مالی(نرخ گردش مالی) مقدار درآمد حاصل از فروش محصولات را بر روی میانگین هزینه سرمایه در گردش مشخص می کند. مدت زمان یک نوبتدر روز برابر است با ضریب تقسیم تعداد روزهای دوره مورد تجزیه و تحلیل (30، 90، 360) بر گردش سرمایه در گردش. متقابل نرخ گردش مالی میزان سرمایه در گردش را برای 1 روبل نشان می دهد. درآمد حاصل از فروش محصولات این نسبت درجه بارگیری وجوه در گردش را مشخص می کند و نامیده می شود ضریب استفاده از سرمایه در گردش. هرچه مقدار ضریب بار سرمایه در گردش کمتر باشد، استفاده کارآمدتر از سرمایه در گردش است.

هدف اصلی مدیریت دارایی های یک شرکت، از جمله سرمایه در گردش، به حداکثر رساندن بازده سرمایه سرمایه گذاری شده در عین حصول اطمینان از پرداخت بدهی پایدار و کافی شرکت است. برای اطمینان از پرداخت بدهی پایدار، شرکت باید همیشه مقدار مشخصی پول در حساب داشته باشد که در واقع برای پرداخت‌های جاری از گردش خارج شده است. بخشی از وجوه باید در قالب دارایی های با نقدشوندگی بالا قرار گیرد. یک وظیفه مهم از نظر مدیریت سرمایه در گردش یک شرکت، اطمینان از تعادل بهینه بین پرداخت بدهی و سودآوری با حفظ اندازه و ساختار مناسب دارایی‌های جاری است. همچنین حفظ نسبت بهینه سرمایه در گردش خود و وام گرفته شده ضروری است، زیرا ثبات مالی و استقلال شرکت، امکان دریافت وام های جدید به طور مستقیم به این بستگی دارد.

تجزیه و تحلیل گردش سرمایه در گردش (تحلیل فعالیت تجاریسازمان های)

سرمایه در گردش- اینها وجوهی است که توسط سازمان ها برای حفظ تداوم فرآیند تولید و گردش پیش پرداخت شده و به عنوان بخشی از درآمد حاصل از فروش محصولات به همان شکل پولی که حرکت خود را با آن شروع کرده اند به سازمان ها بازگردانده می شود.

برای ارزیابی اثربخشی استفاده از سرمایه در گردش، از شاخص های گردش سرمایه در گردش استفاده می شود. اصلی ترین آنها به شرح زیر است:

میانگین مدت یک گردش مالی در روز؛

تعداد (تعداد) گردش های انجام شده توسط سرمایه در گردش در یک دوره زمانی معین (سال، نیم سال، سه ماهه)، در غیر این صورت - نسبت گردش مالی؛

مقدار سرمایه در گردش به کار گرفته شده به ازای هر 1 روبل محصولات فروخته شده (عامل استفاده از سرمایه در گردش).

اگر سرمایه در گردش تمام مراحل چرخه را طی کند، مثلاً در 50 روز، اولین شاخص گردش مالی (متوسط ​​مدت یک گردش در روز) 50 روز خواهد بود. این شاخص تقریباً میانگین زمانی را مشخص می کند که از لحظه خرید مواد تا لحظه فروش محصولات ساخته شده از این مواد می گذرد. این شاخص را می توان با فرمول زیر تعیین کرد:

П - میانگین مدت یک گردش مالی در روز؛

SO - میانگین مانده سرمایه در گردش برای دوره گزارش.

پ - فروش محصولات برای این دوره (خالص مالیات بر ارزش افزوده و عوارض).

ب - تعداد روزهای در دوره گزارش (در یک سال - 360، در یک چهارم - 90، در یک ماه - 30).

بنابراین میانگین مدت یک گردش در روز به عنوان نسبت میانگین مانده سرمایه در گردش به گردش یک روزه برای فروش محصولات محاسبه می شود.

شاخص میانگین مدت یک گردش مالی در روز را می توان به روش دیگری محاسبه کرد، به عنوان نسبت تعداد روزهای تقویم در دوره گزارش به تعداد گردش های انجام شده توسط سرمایه در گردش برای این دوره، یعنی. طبق فرمول: P \u003d B / CHO، که در آن CHO تعداد گردش مالی انجام شده توسط سرمایه در گردش برای دوره گزارش است.

نرخ گردش مالی دوم- تعداد گردش مالی انجام شده توسط سرمایه در گردش برای دوره گزارش (نسبت گردش مالی) - نیز می تواند به دو روش به دست آید:

به عنوان نسبت فروش محصولات منهای مالیات بر ارزش افزوده و مالیات غیر مستقیم به میانگین مانده سرمایه در گردش، یعنی. طبق فرمول: CHO \u003d P / CO;

به عنوان نسبت تعداد روزها در دوره گزارش به میانگین مدت یک گردش مالی در روز، یعنی. طبق فرمول: CHO \u003d V / P .

سومین شاخص گردش مالی (میزان سرمایه در گردش به کار گرفته شده قابل انتساب به 1 روبل از محصولات فروخته شده یا در غیر این صورت - ضریب استفاده از سرمایه در گردش) به یک روش به عنوان نسبت میانگین مانده سرمایه در گردش به گردش مالی تعیین می شود. فروش محصولات برای دوره داده شده، یعنی طبق فرمول: CO / R.

این شاخص بر حسب کوپک بیان می شود. این ایده می دهد که چند کوپک سرمایه در گردش برای دریافت هر روبل درآمد حاصل از فروش محصولات صرف می شود.

رایج ترین اولین شاخص گردش مالی است، یعنی. میانگین مدت یک نوبت در روز

بیشتر اوقات ، گردش مالی در سال محاسبه می شود.

در تجزیه و تحلیل، گردش مالی واقعی با گردش مالی دوره گزارش قبلی و برای آن دسته از دارایی های جاری که سازمان استانداردهایی را برای آنها تعیین می کند - همچنین با گردش مالی برنامه ریزی شده مقایسه می شود. در نتیجه چنین مقایسه ای، مقدار شتاب یا کاهش گردش مالی تعیین می شود.

داده های اولیه برای تجزیه و تحلیل در جدول زیر ارائه شده است:

در سازمان مورد تجزیه و تحلیل، گردش مالی برای سرمایه در گردش استاندارد و غیراستاندارد کاهش یافت. این نشان دهنده بدتر شدن استفاده از سرمایه در گردش است.

با کاهش سرعت گردش سرمایه در گردش، جذب (دخالت) اضافی آنها در گردش رخ می دهد و در هنگام شتاب، سرمایه در گردش از گردش خارج می شود. مقدار سرمایه در گردش آزاد شده در اثر شتاب گردش مالی یا جذب اضافی در نتیجه کاهش سرعت آن به عنوان حاصلضرب تعداد روزهایی تعیین می شود که طی آن گردش مالی با گردش واقعی یک روزه فروش شتاب یا کند شده است.

اثر اقتصادی گردش شتابان این است که سازمان می تواند محصولات بیشتری را با همان مقدار سرمایه در گردش تولید کند یا همان حجم محصولات را با سرمایه در گردش کمتری تولید کند.

تسریع گردش سرمایه در گردش با وارد کردن تجهیزات جدید به تولید، فرآیندهای فناوری پیشرفته، مکانیزاسیون و اتوماسیون تولید حاصل می شود. این فعالیت ها به کاهش مدت چرخه تولید و همچنین افزایش حجم تولید و فروش کمک می کند.

علاوه بر این، برای تسریع گردش مالی، مهم است: سازماندهی منطقی لجستیک و بازاریابی محصولات نهایی، رعایت رژیم صرفه جویی در هزینه های تولید و فروش محصولات، استفاده از اشکال پرداخت غیر نقدی برای محصولاتی که به تسریع پرداخت ها و غیره کمک می کنند.

به طور مستقیم در تجزیه و تحلیل فعالیت های جاری سازمان، می توان ذخایر زیر را برای تسریع گردش سرمایه در گردش شناسایی کرد که عبارتند از حذف:

موجودی اضافی: 608 هزار روبل؛

کالاهای ارسال شده، بدون پرداخت به موقع توسط خریداران: 56 هزار روبل؛

کالاهای در امان با خریداران: 7 هزار روبل؛

بی حرکت کردن سرمایه در گردش: 124 هزار روبل.

کل ذخایر: 795 هزار روبل.

همانطور که قبلاً مشخص کرده ایم ، گردش مالی یک روزه فروش در این سازمان 64.1 هزار روبل است. بنابراین، سازمان این فرصت را دارد که گردش سرمایه در گردش را 795: 64.1 = 12.4 روز سرعت بخشد.

برای بررسی علل تغییر در نرخ گردش وجوه، توصیه می‌شود علاوه بر شاخص‌های در نظر گرفته شده گردش عمومی، شاخص‌های گردش خصوصی نیز محاسبه شود. آنها به انواع خاصی از دارایی های جاری مربوط می شوند و ایده ای از زمان صرف شده توسط سرمایه در گردش در مراحل مختلف گردش آنها ارائه می دهند. این شاخص ها به همان روش سهام در روز محاسبه می شوند، اما به جای موجودی (سهام) برای تاریخ معیندر اینجا میانگین مانده این نوع دارایی های جاری گرفته می شود.

گردش خصوصینشان می دهد که در این مرحله از چرخه به طور متوسط ​​چند روز سرمایه در گردش وجود دارد. به عنوان مثال، اگر گردش مالی خصوصی برای مواد اولیه و مواد اولیه 10 روز باشد، به این معنی است که از لحظه ورود مواد به انبار سازمان تا لحظه استفاده در تولید، به طور متوسط ​​10 روز می گذرد.

در نتیجه جمع بندی شاخص های گردش مالی خصوصی، شاخص کل گردش مالی را به دست نمی آوریم، زیرا مخرج های مختلف (گردش) برای تعیین شاخص های گردش مالی خصوصی گرفته می شود. رابطه بین شاخص های گردش مالی خصوصی و عمومی را می توان بر حسب گردش کل بیان کرد. این شاخص‌ها به شما امکان می‌دهند تعیین کنید که گردش انواع خاصی از سرمایه در گردش چه تأثیری بر نرخ گردش کلی دارد. شرایط کل گردش مالی به عنوان نسبت میانگین مانده این نوع سرمایه در گردش (دارایی ها) به گردش مالی یک روزه برای فروش محصولات تعریف می شود. به عنوان مثال، مدت گردش کل مواد اولیه و مواد اولیه برابر است با:

میانگین موجودی مواد اولیه و مواد اساسی را بر گردش یک روزه فروش محصولات (بدون احتساب مالیات بر ارزش افزوده و عوارض) تقسیم کنید.

اگر این شاخص مثلاً 8 روز باشد، به این معنی است که کل گردش مالی ناشی از مواد اولیه و مواد اولیه 8 روز است. اگر تمام شرایط کل گردش مالی را جمع آوری کنید، نتیجه نشانگر گردش کل کل سرمایه در گردش در روز خواهد بود.

علاوه بر موارد در نظر گرفته شده، سایر شاخص های گردش مالی نیز محاسبه می شود. بنابراین در عمل تحلیلی از شاخص گردش موجودی استفاده می شود. تعداد گردش های انجام شده توسط سهام برای یک دوره معین با استفاده از فرمول زیر محاسبه می شود:

عواید حاصل از فروش محصولات، کارها و خدمات (خالص مالیات بر ارزش افزوده و عوارض) تقسیم بر مقدار متوسطتحت عنوان "ذخایر" بخش دوم مانده دارایی.

تسریع گردش موجودی نشان دهنده افزایش کارایی مدیریت موجودی است و کاهش سرعت گردش موجودی نشان دهنده انباشته شدن آنها در مقادیر بیش از حد، مدیریت ناکارآمد موجودی است. شاخص های منعکس کننده گردش سرمایه، یعنی منابع شکل گیری اموال سازمان نیز تعیین می شود. بنابراین، برای مثال، گردش سرمایه طبق فرمول زیر محاسبه می شود:

گردش فروش سال (خالص مالیات بر ارزش افزوده و عوارض) بر میانگین هزینه سالانه حقوق صاحبان سهام تقسیم می شود.

این فرمول اثربخشی استفاده از سرمایه سهام (مجاز، اضافی، سرمایه ذخیره و غیره) را بیان می کند. این ایده از تعداد گردش مالی که توسط منابع فعالیت خود سازمان در سال انجام می شود را ارائه می دهد.

گردش سرمایه سرمایه گذاری شده عبارت است از گردش مالی فروش محصولات در سال (خالص مالیات بر ارزش افزوده و مالیات غیر مستقیم) تقسیم بر میانگین هزینه سالانه حقوق صاحبان سهام و بدهی های بلندمدت.

این شاخص اثربخشی استفاده از وجوه سرمایه گذاری شده در توسعه سازمان را مشخص می کند. این تعداد گردش مالی انجام شده توسط همه منابع بلندمدت در طول سال را منعکس می کند.

هنگام تجزیه و تحلیل وضعیت مالی و استفاده از سرمایه در گردش، باید دریابید که مشکلات مالی شرکت از چه منابعی جبران می شود. اگر دارایی ها تحت پوشش منابع مالی پایدار قرار گیرند، وضعیت مالی سازمان نه تنها در این تاریخ گزارشگری، بلکه در آینده نزدیک نیز پایدار خواهد بود. منابع پایدار باید سرمایه در گردش خود به مقدار کافی، عدم کاهش مانده بدهی های انتقالی به تامین کنندگان در اسناد تسویه پذیرفته شده، که مهلت پرداخت آنها نرسیده است، بدهی انتقال دائمی بابت پرداخت به بودجه، غیر -کاهش بخشی از سایر حسابهای پرداختنی، مانده های استفاده نشده وجوه ویژه (تجمیع وجوه و مصرف، و حوزه اجتماعی) مانده های استفاده نشده وجوه اختصاصی و غیره

اگر پیشرفت‌های مالی سازمان توسط منابع ناپایدار وجوه مسدود شود، در تاریخ گزارشگری حلال است و حتی ممکن است پول نقد رایگان در حساب‌های بانکی داشته باشد، اما مشکلات مالی در کوتاه مدت در انتظار آن است. منابع ناپایدار شامل منابع سرمایه در گردش هستند که در روز اول دوره (تاریخ ترازنامه) در دسترس هستند، اما در تاریخ های این دوره در دسترس نیستند: معوقات دستمزدهای معوقه نشده، کمک به وجوه خارج از بودجه (بیش از مقدار ثابت معین). ارزش ها)، بدهی بدون وثیقه به بانک ها بابت وام اقلام موجودی، بدهی به تأمین کنندگان در اسناد تسویه پذیرفته شده، که مهلت پرداخت آنها نرسیده است، بیش از مبالغ منتسب به منابع پایدار، و همچنین بدهی به تأمین کنندگان برای تحویل بدون فاکتور، بدهی های پرداختی به بودجه بیش از مبالغ منتسب به منابع پایدار وجوه.

لازم است یک محاسبه نهایی از پیشرفت های مالی (یعنی هزینه های غیرموجه وجوه) و منابع پوشش این پیشرفت ها انجام شود.

تحلیل به پایان می رسد ارزیابی کلیوضعیت مالی سازمان و تدوین برنامه عملیاتی تجهیز ذخایر جهت تسریع در گردش سرمایه در گردش و افزایش نقدینگی و تقویت توان پرداختی سازمان. قبل از هر چیز، لازم است امنیت سازمان با سرمایه در گردش خود، ایمنی آنها و استفاده برای هدف مورد نظر ارزیابی شود. سپس میزان رعایت انضباط مالی، توان پرداخت بدهی و نقدینگی سازمان و همچنین کامل بودن استفاده و امنیت وام بانکی و وام سایر سازمان ها ارزیابی می شود. اقداماتی برای استفاده کارآمدتر از سهام و سرمایه استقراضی برنامه ریزی شده است.

سازمان مورد تجزیه و تحلیل ذخیره ای برای تسریع گردش سرمایه در گردش 12.4 روز دارد (این ذخیره در این بند ذکر شده است). برای بسیج این ذخیره لازم است تا عواملی که باعث انباشته شدن ذخایر مازاد مواد اولیه، مواد اولیه، قطعات یدکی، سایر موجودی ها و کار در حال انجام می شود، از بین برود.

علاوه بر این، اطمینان از استفاده هدفمند از سرمایه در گردش، جلوگیری از بی حرکتی آنها ضروری است. در نهایت دریافت وجه از خریداران برای کالاهای ارسال شده به آنها که وجه آن به موقع پرداخت نشده و همچنین فروش کالاهایی که به دلیل امتناع از پرداخت در امان هستند، باعث تسریع گردش سرمایه در گردش می شود.

همه اینها به تقویت وضعیت مالی سازمان مورد تجزیه و تحلیل کمک می کند.

شاخص های در دسترس بودن و استفاده از سرمایه در گردش

سرمایه در گردش - در یک چرخه تولید مصرف می شود، به طور مادی در محصول گنجانده شده و ارزش خود را به طور کامل به آن منتقل می کند.

در دسترس بودن سرمایه در گردش هم در یک تاریخ معین و هم به طور متوسط ​​برای دوره محاسبه می شود.

شاخص های حرکت سرمایه در گردش تغییر آن را در طول سال مشخص می کند - دوباره پر کردن و دفع.

نسبت گردش سرمایه در گردش

این نسبت بهای تمام شده محصولات فروخته شده برای یک دوره معین به میانگین مانده سرمایه در گردش برای همان دوره است:

به گردش مالی= بهای تمام شده کالای فروخته شده برای دوره / میانگین مانده سرمایه در گردش دوره

نسبت گردش مالی نشان می دهد که میانگین مانده سرمایه در گردش دوره مورد بررسی چند برابر شده است. از نظر محتوای اقتصادی معادل نرخ بازده دارایی است.

میانگین زمان چرخش

از نسبت گردش مالی و دوره زمانی تحلیل شده تعیین می شود

میانگین مدت یک انقلاب= مدت دوره اندازه گیری که شاخص برای آن تعیین می شود / نسبت گردش سرمایه در گردش

ضریب تثبیت سرمایه در گردش

این مقدار با نسبت گردش مالی نسبت معکوس دارد:

به پین ​​کردن بروید= 1 / به گردش مالی

نسبت تلفیق = میانگین مانده سرمایه در گردش دوره / بهای تمام شده کالای فروخته شده برای همان دوره

از نظر محتوای اقتصادی معادل شاخص شدت سرمایه است. ضریب ثابت میانگین هزینه سرمایه در گردش را به ازای هر 1 روبل از حجم محصولات فروخته شده مشخص می کند.

نیاز به سرمایه در گردش

نیاز شرکت به سرمایه در گردش بر اساس ضریب تثبیت سرمایه در گردش و حجم برنامه ریزی شده فروش محصولات با ضرب این شاخص ها محاسبه می شود.

امنیت تولید با سرمایه در گردش

به عنوان نسبت موجودی واقعی سرمایه در گردش به میانگین مصرف روزانه یا متوسط ​​نیاز روزانه به آن محاسبه می شود.

تسریع گردش سرمایه در گردش به بهبود کارایی شرکت کمک می کند.

طبق داده های سال گزارش، میانگین مانده سرمایه در گردش شرکت بالغ بر 800 هزار روبل و هزینه محصولات فروخته شده در سال در قیمت های عمده فروشی فعلی شرکت بالغ بر 7200 هزار روبل بوده است.

نسبت گردش مالی، میانگین مدت یک گردش (به روز) و ضریب تثبیت سرمایه در گردش را تعیین کنید.

به گردش = 7200 / 800 = 9

میانگین زمان چرخش = 365 / 9 = 40.5

برای رفع وجوه جمعی \u003d 1/9 \u003d 0.111

برای سال گزارش، میانگین مانده سرمایه در گردش شرکت 850 هزار روبل و هزینه محصولات فروخته شده در سال - 7200 هزار روبل بود.

نسبت گردش مالی و ضریب تثبیت سرمایه در گردش را تعیین کنید.

نسبت گردش مالی = 7200 / 850 = 8.47 گردش مالی در سال

ضریب ثابت = 850 / 7200 = 0.118 روبل سرمایه در گردش به ازای هر 1 روبل از محصولات فروخته شده

هزینه محصولات فروخته شده در سال گذشته بالغ بر 2000 هزار روبل بود و در سال گزارش نسبت به سال قبل 10٪ با کاهش میانگین مدت یک گردش وجوه از 50 به 48 روز افزایش یافت.

تعیین میانگین مانده سرمایه در گردش در سال گزارش و تغییر آن (در درصد) نسبت به سال قبل.

هزینه محصولات فروخته شده در سال گزارش: 2000 هزار روبل * 1.1 = 2200 هزار روبل.

میانگین مانده سرمایه در گردش = حجم محصولات فروخته شده / نسبت گردش مالی

به گردش مالی \u003d مدت دوره تجزیه و تحلیل / میانگین مدت یک گردش مالی

با استفاده از این دو فرمول، فرمول را استخراج می کنیم

میانگین مانده سرمایه در گردش = حجم محصولات فروخته شده * میانگین مدت یک گردش مالی / مدت دوره مورد تجزیه و تحلیل.

میانگین کل میانگین کل در سال قبل = 2000 * 50 / 365 = 274

میانگین موجودی میانگین کل در سال جاری = 2200 * 48 / 365 = 289

289/274 = 1.055 در سال گزارش، میانگین مانده سرمایه در گردش 5.5 درصد افزایش یافته است.

تغییر میانگین ضریب تثبیت سرمایه در گردش و تأثیر عوامل بر این تغییر را تعیین کنید.

برای تضمین = میانگین مانده سرمایه در گردش / بهای تمام شده کالای فروخته شده

برای ادغام بر اساس گروه، دوره پایه = (10+5) / (40+50) = 15 / 90 = 0.1666

برای ادغام دوره گزارش گروه = (11 + 5) / (55 + 40) = 16 / 95 = 0.1684

شاخص تغییر کلی در ضریب تثبیت

SO (متوسط ​​موجودی)_1 / RP (محصولات فروخته شده)_1 - SO_0 / RP_0 = 0.1684 - 0.1666 = 0.0018

شاخص تغییر ضریب تلفیق از تغییرات میانگین مانده سرمایه در گردش

= (SO_1/RP_0) - (SO_0/RP_0) = 0.1777 - 0.1666 = 0.0111

شاخص تغییر در ضریب تثبیت از تغییرات حجم محصولات فروخته شده

= (SO_1/RP_1) - (SO_1/RP_0) = -0.0093

مجموع هر شاخص باید با شاخص کلی برابری کند = 0.0111 - 0.0093 = 0.0018

کل تغییر موجودی سرمایه در گردش و میزان سرمایه در گردش آزاد شده (درگیر) در نتیجه تغییر سرعت و تغییر حجم فروش را تعیین کنید.

میانگین تغییر در مانده سرمایه در گردش = 620 - 440 = 180 (افزایش 180)

شاخص کلی تغییر در مانده سرمایه در گردش (CO) = (RP_1 * prod.1.turnota_1 / روز در سه ماهه) - (RP_0 * prod.1.turnota_0 / روز در سه ماهه)

مدت 1 گردش مالی در سه ماهه گزارش = 620*90/3000 = 18.6 روز

مدت 1 گردش در سه ماهه قبل = 440*90/2400 = 16.5 روز

شاخص تغییر سیستم عامل از تغییرات در حجم محصولات فروخته شده

RP_1*prod.1rev._0/Quarter - RP_0*prod.1rev._0/Quarter = 3000*16.5/90 - 2400*16.5/90 = 110 (افزایش مانده سرمایه در گردش به دلیل افزایش حجم فروش)

شاخص تغییرات دارایی های ثابت از تغییرات نرخ گردش سرمایه در گردش

RP_1*prod.1rev._1 / ربع - RP_1*prod.1rev._0/ربع = 3000*18.6/90 - 3000*16.5/90 = 70